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Beschreibung
This book offers a modern approach to the theory of continuous-time stochastic processes and stochastic calculus. The content is treated rigorously, comprehensively, and independently. In the first part, the theory of Markov processes and martingales is introduced, with a focus on Brownian motion and the Poisson process. Subsequently, the theory of stochastic integration for continuous semimartingales was developed. A substantial portion is dedicated to stochastic differential equations, the main results of solvability and uniqueness in weak and strong sense, linear stochastic equations, and their relation to deterministic partial differential equations. Each chapter is accompanied by numerous examples. This text stems from over twenty years of teaching experience in stochastic processes and calculus within master's degrees in mathematics, quantitative finance, and postgraduate courses in mathematics for applications and mathematical finance at the University of Bologna. The book provides material for at least two semester-long courses in scientific studies (Mathematics, Physics, Engineering, Statistics, Economics, etc.) and aims to provide a solid background for those interested in the development of stochastic calculus theory and its applications. This text completes the journey started with the first volume of Probability Theory I - Random Variables and Distributions, through a selection of advanced classic topics in stochastic analysis.
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Technische Daten


Erscheinungsdatum
03.09.2024
Sprache
Englisch
EAN
9783031631924
Herausgeber
Springer International Publishing
Serien- oder Bandtitel
La Matematica per il 3+2
Sonderedition
Nein
Autor
Andrea Pascucci
Seitenanzahl
426
Einbandart
Broschiert
Buch Untertitel
Stochastic Calculus
Schlagwörter
Stochastic differential equations, Martingale, Brownian motion, Ito integral, Markov process, Stochastic calculus, Ito formula, Stochastic process
Thema-Inhalt
PBT - Wahrscheinlichkeitsrechnung und Statistik PBWL - Stochastik PBW - Angewandte Mathematik K - Wirtschaftswissenschaft, Finanzen, Betriebswirtschaft und Management
Höhe
235 mm
Breite
15.5 cm

Hersteller: Springer, Europaplatz 3, Heidelberg, Deutschland, 69115, ProductSafety@springernature.com, Springer Nature Customer Service Center GmbH

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